Salte de la aguja de aceite: Noruega, Emiratos ... ¿Quién sigue?
El petróleo y el gas son las materias primas más valiosas del mundo moderno. Pero algunos países, que hasta hace poco tenían las posiciones más importantes en el mercado mundial del petróleo y el gas, están pensando cada vez más en reducir la dependencia de sus economías en la exportación de este tipo de materias primas. El otro día, el fondo de pensiones soberano de Noruega anunció su deseo de detener la inversión en el sector de petróleo y gas en el futuro. La empresa administradora Norges Bank Investment Management (NBIM), que administra el fondo de pensiones, envió una propuesta al gobierno de Noruega.
En la primera mitad del siglo XX, Noruega fue uno de los países más pobres y económicamente subdesarrollados de Europa. Al menos, el nivel de vida de la población en este país no podría considerarse alto. La mayor parte de la población vivía en zonas rurales y estaba comprometida, en la medida en que las condiciones climáticas lo permitían, en la agricultura. Hubo una tasa de desempleo muy alta.
En busca de una vida mejor de 1850 a 1920, más de 800 miles de noruegos emigraron del país a América del Norte (dada la pequeña población del país, esta fue una pérdida de población significativa). La Segunda Guerra Mundial se convirtió en una prueba seria para el país. Sin embargo, en 1969, se encontraron grandes reservas de petróleo en el Mar del Norte, después de lo cual la posición de Noruega cambió radicalmente. El desarrollo de los campos petroleros ha llevado al hecho de que Noruega se ha convertido en una potencia petrolera. El nivel de vida de la población ha aumentado considerablemente, la calidad de vida ha mejorado.
Las grandes ganancias de la venta de petróleo llevaron al hecho de que Noruega se ha convertido en el estado social y económico más próspero de Europa. Aquí, uno de los estándares de vida más altos del mundo, con un promedio de esperanza de vida alto, la mayoría de los ciudadanos vive en condiciones confortables y disfruta de muchas ventajas. En 1990, se estableció el fondo de pensiones soberano de Noruega, donde se recibieron fondos excedentes de la venta de recursos petroleros. Oficialmente, la fundación proclama que su objetivo es preservar los ingresos del petróleo para las necesidades de las generaciones futuras de noruegos.
Los principales ingresos en el fondo de pensiones soberano de Noruega durante mucho tiempo se realizaron a expensas de los fondos de la venta de petróleo. Luego, el fondo comenzó a hacer inversiones independientes, convirtiéndose en uno de los inversionistas globales clave con una "cartera" de acciones que constituyen el 1,3% de todo el mercado bursátil mundial. El valor de los activos del fondo de pensiones soberano de Noruega en el año 2017 superó el billón de dólares 1. Es decir, vemos la escala de esta organización y sus capacidades financieras.
Por cierto, a escala global, el fondo de pensiones noruego ocupa el tercer lugar en el mundo en términos de fondos. China retiene su primer lugar a expensas de los activos totales de cuatro fondos soberanos valuados en 1,6 billones de dólares, y el segundo lugar es Emiratos Árabes Unidos, cuyos activos en seis fondos soberanos 1,3 trillones de dólares. Dado que solo hay un fondo soberano en Noruega, de hecho es el más grande del mundo: los fondos chinos y de los EAU aseguran su superioridad en las finanzas a través del agregado de fondos en cuatro fondos de la República Popular China y seis fondos de los EAU, respectivamente.
Los fondos del fondo de pensiones soberano de Noruega se obtienen de tres fuentes principales: la compra de acciones, la compra de bonos y las inversiones en bienes raíces. Al mismo tiempo, la participación en las acciones de las compañías de petróleo y gas es 5,5% de las inversiones del fondo, también generan los ingresos más serios: 8,5% de los ingresos totales recibidos de las acciones. En total, el fondo posee acciones en el sector de petróleo y gas a un costo de miles de millones de dólares de 35. El fondo tiene participaciones en gigantes mundiales de la industria del petróleo y el gas como Shell (2,1%) y BP (1,6%). Hay un fondo de pensiones soberano en Noruega e inversiones en acciones de compañías rusas: el fondo posee el 0,5% de las acciones de Transneft, el 0,5% de las acciones de Novatek, el 0,4% de las acciones de Gazprom, el 0,4% de las acciones de Gazpromneft, el Lukoil 0,37%.
La empresa noruega Statoil en 67% es propiedad del estado, siendo uno de los treinta "gigantes" del petróleo y el gas de la economía mundial. El petróleo noruego atrae a muchos compradores, incluidos los estados bálticos vecinos, que están terriblemente preocupados por su dependencia energética de los recursos rusos y esperan que tarde o temprano reduzcan esta dependencia al reorientar a Noruega. Los países de Europa occidental también compran materias primas noruegas, aunque siguen dependiendo de los suministros rusos de petróleo y gas. En este sentido, la reciente declaración del fondo de pensiones soberano sobre la reducción gradual de la inversión en la industria del petróleo y el gas parece muy extraña. Sin embargo, es sólo a primera vista. De hecho, la situación es mucho más interesante.
En los últimos años, ha habido una disminución a largo plazo en los precios del petróleo y el gas a escala global. Esta disminución ya se puede llamar una tendencia, que de una u otra manera determinará el desarrollo socioeconómico y político global en el presente y en el futuro cercano. Naturalmente, ante la caída de los precios del petróleo, muchos estados están tratando de reducir su dependencia de los ingresos asociados tanto con la exportación de materias primas como con las inversiones en el sector del petróleo y el gas y los valores de este sector. Noruega no es una excepción. Los analistas del Banco Noruego ya han logrado calcular que si el costo de un barril de petróleo cae a 12 dólares, esto tendrá un impacto muy negativo en los ingresos del fondo de pensiones soberano relacionado con las inversiones en el sector de petróleo y gas. Estos ingresos se reducirán más de dos veces, lo que inevitablemente afectará el bienestar económico del estado noruego.
Mientras tanto, los costos del estado noruego aumentan, y esto se debe a la necesidad de mantener un régimen de máximo bienestar social para los ciudadanos noruegos. En particular, como dice el abogado Andrei Lisov, el gobierno noruego ha declarado repetidamente su intención de reducir los impuestos. Pero el costo del país cada vez más, resulta que los planes y la realidad son contradictorios. Según el abogado, en cualquier caso en un futuro próximo habrá que ajustar las actividades del fondo de pensiones soberano de Noruega. Si Noruega no se sale de la aguja de aceite, la situación económica en el país puede deteriorarse seriamente en el futuro. Para evitar esto, se propone reducir significativamente la inversión en el sector de petróleo y gas.
La negativa a invertir en la industria del petróleo y el gas también se asocia con cambios en el paradigma del desarrollo energético de Noruega en el siglo XXI. El fondo de pensiones soberanas siempre ha prestado gran atención a los problemas ambientales. La búsqueda de tecnologías verdes es otro incentivo para deshacerse de la aguja de aceite. El jefe del noruego Greenpeace, Truls Gulovsen, cree que la mejor solución para Noruega sería redirigir los fondos liberados del sector del petróleo y el gas al desarrollo de energía alternativa y energía hidroeléctrica. Se debe hacer hincapié en los recursos renovables, incluida la energía solar y la energía eólica. En la construcción de centrales eólicas e hidroeléctricas, Gulovsen solicita la inversión de fondos de un fondo de pensiones soberano.
Tenga en cuenta que antes, guiado por la idea de combatir el cambio climático y el calentamiento global, el fondo de pensiones soberano vendió la mayor parte de sus activos de carbón. El fondo también se negó a participar en las actividades de compañías involucradas en la producción y venta de energía nuclear. armascon un negocio de tabaco. Es decir, las consideraciones ideológicas están unidas a consideraciones económicas y financieras. Noruega busca posicionarse como un estado super-moderno, centrado en los valores ambientales y rechazando las tecnologías que son perjudiciales para el medio ambiente. La industria del petróleo y el gas, por supuesto, se inscribe en esta definición y se convierte en el objetivo de un lobby ecológico, bastante influyente en la política noruega moderna.
Muchos países del mundo quieren bajar la aguja del aceite. Noruega no está sola en este sentido. "La maldición del oro negro" es lo que los medios de comunicación de todo el mundo llaman dependencia de la materia prima y realmente hay algo de verdad en esto. El bienestar de muchos estados, especialmente en Asia y África, se basó totalmente en las exportaciones de petróleo. Fue gracias al sector petrolero que Muammar Gaddafi logró en su momento convertir a Libia en un país próspero en comparación con otras economías africanas. La producción de petróleo en la segunda mitad del siglo XX cambió completamente la faz de las monarquías feudales del Golfo Pérsico. Los pobres jeques y emiratos, todavía hace 100 años habitados por camellos y pescadores nómadas, se convirtieron en las naciones más ricas del mundo. Su población indígena comenzó a recibir su parte del alquiler de las exportaciones de petróleo, aunque la proporción de la población indígena ha disminuido: en algunos países del Golfo Pérsico, los trabajadores invitados del sur y sudeste de Asia y el este de África representan el 90% de la población.
El hecho de que es hora de vincularse con la "adicción al petróleo", hoy lo dicen en los países del Golfo Pérsico. Quizás el país más exitoso a este respecto es los Emiratos Árabes Unidos. Con la ayuda de los ingresos de la venta de petróleo, los Emiratos Árabes Unidos lograron convertir Dubai en una ciudad súper moderna, la capital financiera del sudeste asiático y el mayor centro de turismo. Solo en 2016, más de 20 millones de turistas de todo el mundo visitaron Dubai. Hace unas décadas, nadie podría haber imaginado que los turistas irían a los Emiratos Árabes Unidos, aparte de las torres de perforación, el desierto arenoso y los beduinos, simplemente no había nada que ver. Pero las autoridades de los Emiratos Árabes Unidos comenzaron prudentemente a invertir las ganancias de la venta de fondos petroleros en el desarrollo de la industria del turismo. La infraestructura de recreación y entretenimiento se creó literalmente desde cero, y en un nivel alto. El resultado: la inversión en el sector del turismo ha hecho posible convertir el turismo en una fuente de enormes ingresos para el estado. Los recursos petroleros nunca terminarán, y las playas de arena, los hoteles de lujo e incluso una estación de esquí en el desierto caliente permanecerán.
En segundo lugar, Dubai se ha convertido durante mucho tiempo en la principal base de operaciones del Viejo Mundo. A través de Dubai, vuele a cualquier lugar: a África, al sudeste y al sur de Asia, a Australia. Por ejemplo, en Dubai, hay una transferencia de vuelos a los países de la región de Asia-Pacífico y el Océano Índico desde muchos vuelos de Moscú. El desarrollo de la infraestructura de transporte aéreo significa mucho para los Emiratos Árabes Unidos. Al transformar el país en un centro turístico y de transporte, los Emiratos Árabes Unidos se encargan de expandir los sectores más rentables de la economía que no dependen directamente del sector petrolero.
Al igual que en Noruega, en los Emiratos Árabes Unidos, se presta gran atención a los problemas de cambiar a métodos alternativos de producción de energía. El gobierno de los Emiratos invirtió 35 mil millones de dólares en exenciones de la dependencia del petróleo. En Abu Dhabi, se está construyendo la "ciudad del sol" de Masdar. Este es el proyecto del primer asentamiento en el mundo, que será proporcionado completamente por la energía solar y otras fuentes de energía renovable. Así, la ciudad estará libre de emisiones nocivas. Se supone que hasta 50 miles de personas vivirán en Masdara, y alrededor de 60 miles de personas más vendrán a esta ciudad todos los días para trabajar. La población de la ciudad estará formada por científicos, ingenieros, técnicos que trabajarán en diversos estudios y desarrollarán sus propios proyectos.
Las autoridades de Dubai y otros emiratos prestan gran atención a la introducción de tecnologías innovadoras en la economía de los Emiratos Árabes Unidos. Por lo tanto, se planea transferir gradualmente toda la infraestructura de administración del estado a la tecnología blockchain. Mohammed Al-Seli, Director General de ArabianChain Technology, cree que en Dubai no hay obstáculos para transferir el sistema de gestión estatal al uso de las tecnologías de blockchain. Ahora, las agencias gubernamentales y las empresas privadas están trabajando juntas para introducir tecnologías de blockchain en el negocio y la gestión del emirato de Dubai.
Las autoridades sauditas están anunciando cada vez más los planes para saltar de la aguja de aceite. Por supuesto, la situación aquí es más complicada que en los Emiratos Árabes Unidos, considerando tanto la gran población como el gran territorio. Pero Arabia Saudita está buscando cada vez más invertir en el desarrollo de otras áreas de la economía. Las actividades de los ricos y prósperos exportadores de petróleo y gas pueden convertirse en un ejemplo para Rusia, en la dirección que debe tomar nuestro país para reducir gradualmente la dependencia de la economía de la exportación de recursos naturales.
En la primera mitad del siglo XX, Noruega fue uno de los países más pobres y económicamente subdesarrollados de Europa. Al menos, el nivel de vida de la población en este país no podría considerarse alto. La mayor parte de la población vivía en zonas rurales y estaba comprometida, en la medida en que las condiciones climáticas lo permitían, en la agricultura. Hubo una tasa de desempleo muy alta.
En busca de una vida mejor de 1850 a 1920, más de 800 miles de noruegos emigraron del país a América del Norte (dada la pequeña población del país, esta fue una pérdida de población significativa). La Segunda Guerra Mundial se convirtió en una prueba seria para el país. Sin embargo, en 1969, se encontraron grandes reservas de petróleo en el Mar del Norte, después de lo cual la posición de Noruega cambió radicalmente. El desarrollo de los campos petroleros ha llevado al hecho de que Noruega se ha convertido en una potencia petrolera. El nivel de vida de la población ha aumentado considerablemente, la calidad de vida ha mejorado.
Las grandes ganancias de la venta de petróleo llevaron al hecho de que Noruega se ha convertido en el estado social y económico más próspero de Europa. Aquí, uno de los estándares de vida más altos del mundo, con un promedio de esperanza de vida alto, la mayoría de los ciudadanos vive en condiciones confortables y disfruta de muchas ventajas. En 1990, se estableció el fondo de pensiones soberano de Noruega, donde se recibieron fondos excedentes de la venta de recursos petroleros. Oficialmente, la fundación proclama que su objetivo es preservar los ingresos del petróleo para las necesidades de las generaciones futuras de noruegos.
Los principales ingresos en el fondo de pensiones soberano de Noruega durante mucho tiempo se realizaron a expensas de los fondos de la venta de petróleo. Luego, el fondo comenzó a hacer inversiones independientes, convirtiéndose en uno de los inversionistas globales clave con una "cartera" de acciones que constituyen el 1,3% de todo el mercado bursátil mundial. El valor de los activos del fondo de pensiones soberano de Noruega en el año 2017 superó el billón de dólares 1. Es decir, vemos la escala de esta organización y sus capacidades financieras.
Por cierto, a escala global, el fondo de pensiones noruego ocupa el tercer lugar en el mundo en términos de fondos. China retiene su primer lugar a expensas de los activos totales de cuatro fondos soberanos valuados en 1,6 billones de dólares, y el segundo lugar es Emiratos Árabes Unidos, cuyos activos en seis fondos soberanos 1,3 trillones de dólares. Dado que solo hay un fondo soberano en Noruega, de hecho es el más grande del mundo: los fondos chinos y de los EAU aseguran su superioridad en las finanzas a través del agregado de fondos en cuatro fondos de la República Popular China y seis fondos de los EAU, respectivamente.
Los fondos del fondo de pensiones soberano de Noruega se obtienen de tres fuentes principales: la compra de acciones, la compra de bonos y las inversiones en bienes raíces. Al mismo tiempo, la participación en las acciones de las compañías de petróleo y gas es 5,5% de las inversiones del fondo, también generan los ingresos más serios: 8,5% de los ingresos totales recibidos de las acciones. En total, el fondo posee acciones en el sector de petróleo y gas a un costo de miles de millones de dólares de 35. El fondo tiene participaciones en gigantes mundiales de la industria del petróleo y el gas como Shell (2,1%) y BP (1,6%). Hay un fondo de pensiones soberano en Noruega e inversiones en acciones de compañías rusas: el fondo posee el 0,5% de las acciones de Transneft, el 0,5% de las acciones de Novatek, el 0,4% de las acciones de Gazprom, el 0,4% de las acciones de Gazpromneft, el Lukoil 0,37%.
La empresa noruega Statoil en 67% es propiedad del estado, siendo uno de los treinta "gigantes" del petróleo y el gas de la economía mundial. El petróleo noruego atrae a muchos compradores, incluidos los estados bálticos vecinos, que están terriblemente preocupados por su dependencia energética de los recursos rusos y esperan que tarde o temprano reduzcan esta dependencia al reorientar a Noruega. Los países de Europa occidental también compran materias primas noruegas, aunque siguen dependiendo de los suministros rusos de petróleo y gas. En este sentido, la reciente declaración del fondo de pensiones soberano sobre la reducción gradual de la inversión en la industria del petróleo y el gas parece muy extraña. Sin embargo, es sólo a primera vista. De hecho, la situación es mucho más interesante.
En los últimos años, ha habido una disminución a largo plazo en los precios del petróleo y el gas a escala global. Esta disminución ya se puede llamar una tendencia, que de una u otra manera determinará el desarrollo socioeconómico y político global en el presente y en el futuro cercano. Naturalmente, ante la caída de los precios del petróleo, muchos estados están tratando de reducir su dependencia de los ingresos asociados tanto con la exportación de materias primas como con las inversiones en el sector del petróleo y el gas y los valores de este sector. Noruega no es una excepción. Los analistas del Banco Noruego ya han logrado calcular que si el costo de un barril de petróleo cae a 12 dólares, esto tendrá un impacto muy negativo en los ingresos del fondo de pensiones soberano relacionado con las inversiones en el sector de petróleo y gas. Estos ingresos se reducirán más de dos veces, lo que inevitablemente afectará el bienestar económico del estado noruego.
Mientras tanto, los costos del estado noruego aumentan, y esto se debe a la necesidad de mantener un régimen de máximo bienestar social para los ciudadanos noruegos. En particular, como dice el abogado Andrei Lisov, el gobierno noruego ha declarado repetidamente su intención de reducir los impuestos. Pero el costo del país cada vez más, resulta que los planes y la realidad son contradictorios. Según el abogado, en cualquier caso en un futuro próximo habrá que ajustar las actividades del fondo de pensiones soberano de Noruega. Si Noruega no se sale de la aguja de aceite, la situación económica en el país puede deteriorarse seriamente en el futuro. Para evitar esto, se propone reducir significativamente la inversión en el sector de petróleo y gas.
La negativa a invertir en la industria del petróleo y el gas también se asocia con cambios en el paradigma del desarrollo energético de Noruega en el siglo XXI. El fondo de pensiones soberanas siempre ha prestado gran atención a los problemas ambientales. La búsqueda de tecnologías verdes es otro incentivo para deshacerse de la aguja de aceite. El jefe del noruego Greenpeace, Truls Gulovsen, cree que la mejor solución para Noruega sería redirigir los fondos liberados del sector del petróleo y el gas al desarrollo de energía alternativa y energía hidroeléctrica. Se debe hacer hincapié en los recursos renovables, incluida la energía solar y la energía eólica. En la construcción de centrales eólicas e hidroeléctricas, Gulovsen solicita la inversión de fondos de un fondo de pensiones soberano.
Tenga en cuenta que antes, guiado por la idea de combatir el cambio climático y el calentamiento global, el fondo de pensiones soberano vendió la mayor parte de sus activos de carbón. El fondo también se negó a participar en las actividades de compañías involucradas en la producción y venta de energía nuclear. armascon un negocio de tabaco. Es decir, las consideraciones ideológicas están unidas a consideraciones económicas y financieras. Noruega busca posicionarse como un estado super-moderno, centrado en los valores ambientales y rechazando las tecnologías que son perjudiciales para el medio ambiente. La industria del petróleo y el gas, por supuesto, se inscribe en esta definición y se convierte en el objetivo de un lobby ecológico, bastante influyente en la política noruega moderna.
Muchos países del mundo quieren bajar la aguja del aceite. Noruega no está sola en este sentido. "La maldición del oro negro" es lo que los medios de comunicación de todo el mundo llaman dependencia de la materia prima y realmente hay algo de verdad en esto. El bienestar de muchos estados, especialmente en Asia y África, se basó totalmente en las exportaciones de petróleo. Fue gracias al sector petrolero que Muammar Gaddafi logró en su momento convertir a Libia en un país próspero en comparación con otras economías africanas. La producción de petróleo en la segunda mitad del siglo XX cambió completamente la faz de las monarquías feudales del Golfo Pérsico. Los pobres jeques y emiratos, todavía hace 100 años habitados por camellos y pescadores nómadas, se convirtieron en las naciones más ricas del mundo. Su población indígena comenzó a recibir su parte del alquiler de las exportaciones de petróleo, aunque la proporción de la población indígena ha disminuido: en algunos países del Golfo Pérsico, los trabajadores invitados del sur y sudeste de Asia y el este de África representan el 90% de la población.
El hecho de que es hora de vincularse con la "adicción al petróleo", hoy lo dicen en los países del Golfo Pérsico. Quizás el país más exitoso a este respecto es los Emiratos Árabes Unidos. Con la ayuda de los ingresos de la venta de petróleo, los Emiratos Árabes Unidos lograron convertir Dubai en una ciudad súper moderna, la capital financiera del sudeste asiático y el mayor centro de turismo. Solo en 2016, más de 20 millones de turistas de todo el mundo visitaron Dubai. Hace unas décadas, nadie podría haber imaginado que los turistas irían a los Emiratos Árabes Unidos, aparte de las torres de perforación, el desierto arenoso y los beduinos, simplemente no había nada que ver. Pero las autoridades de los Emiratos Árabes Unidos comenzaron prudentemente a invertir las ganancias de la venta de fondos petroleros en el desarrollo de la industria del turismo. La infraestructura de recreación y entretenimiento se creó literalmente desde cero, y en un nivel alto. El resultado: la inversión en el sector del turismo ha hecho posible convertir el turismo en una fuente de enormes ingresos para el estado. Los recursos petroleros nunca terminarán, y las playas de arena, los hoteles de lujo e incluso una estación de esquí en el desierto caliente permanecerán.
En segundo lugar, Dubai se ha convertido durante mucho tiempo en la principal base de operaciones del Viejo Mundo. A través de Dubai, vuele a cualquier lugar: a África, al sudeste y al sur de Asia, a Australia. Por ejemplo, en Dubai, hay una transferencia de vuelos a los países de la región de Asia-Pacífico y el Océano Índico desde muchos vuelos de Moscú. El desarrollo de la infraestructura de transporte aéreo significa mucho para los Emiratos Árabes Unidos. Al transformar el país en un centro turístico y de transporte, los Emiratos Árabes Unidos se encargan de expandir los sectores más rentables de la economía que no dependen directamente del sector petrolero.
Al igual que en Noruega, en los Emiratos Árabes Unidos, se presta gran atención a los problemas de cambiar a métodos alternativos de producción de energía. El gobierno de los Emiratos invirtió 35 mil millones de dólares en exenciones de la dependencia del petróleo. En Abu Dhabi, se está construyendo la "ciudad del sol" de Masdar. Este es el proyecto del primer asentamiento en el mundo, que será proporcionado completamente por la energía solar y otras fuentes de energía renovable. Así, la ciudad estará libre de emisiones nocivas. Se supone que hasta 50 miles de personas vivirán en Masdara, y alrededor de 60 miles de personas más vendrán a esta ciudad todos los días para trabajar. La población de la ciudad estará formada por científicos, ingenieros, técnicos que trabajarán en diversos estudios y desarrollarán sus propios proyectos.
Las autoridades de Dubai y otros emiratos prestan gran atención a la introducción de tecnologías innovadoras en la economía de los Emiratos Árabes Unidos. Por lo tanto, se planea transferir gradualmente toda la infraestructura de administración del estado a la tecnología blockchain. Mohammed Al-Seli, Director General de ArabianChain Technology, cree que en Dubai no hay obstáculos para transferir el sistema de gestión estatal al uso de las tecnologías de blockchain. Ahora, las agencias gubernamentales y las empresas privadas están trabajando juntas para introducir tecnologías de blockchain en el negocio y la gestión del emirato de Dubai.
Las autoridades sauditas están anunciando cada vez más los planes para saltar de la aguja de aceite. Por supuesto, la situación aquí es más complicada que en los Emiratos Árabes Unidos, considerando tanto la gran población como el gran territorio. Pero Arabia Saudita está buscando cada vez más invertir en el desarrollo de otras áreas de la economía. Las actividades de los ricos y prósperos exportadores de petróleo y gas pueden convertirse en un ejemplo para Rusia, en la dirección que debe tomar nuestro país para reducir gradualmente la dependencia de la economía de la exportación de recursos naturales.
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